Anualidad: Qué es y cómo funciona en finanzas

¿Qué es una anualidad?

Una anualidad se refiere a pagos o ingresos que recibes o realizas de manera periódica. Puede ser mensual, trimestral, semestral o anual, y lo esencial es que estos pagos son regulares y constantes en su intervalo.

Anualidad: Explicación sencilla

Dicho de otra manera, una anualidad es esencialmente un flujo de pagos que se efectúan en periodos de tiempo establecidos, facilitando así la administración de tus finanzas.

Este concepto es utilizado tanto para ahorros como para deudas.

Por ejemplo, si inviertes en una anualidad para tu jubilación, recibirás pagos regulares en el futuro, lo que puede ayudarte a manejar tus gastos cuando dejes de trabajar.

En el caso de las deudas, como un préstamo hipotecario, normalmente pagarás una cuota cada mes durante un periodo de tiempo definido, durante 20 o 30 años.

Esto hace que la planificación financiera sea más predecible, ya que sabes exactamente cuánto y cuándo se realizará cada pago o ingreso.

Elementos de las anualidades

Los elementos de las anualidades son:

• Renta: Monto retirado, depositado o pagado periódicamente.
• Periodo de pago de renta: Intervalo de tiempo que se ha establecido entre una renta y otra.
• Plazo de la anualidad: Periodo que transcurre entre la primera y la última renta.
• Tasa de la anualidad: Tipo de interés fijado para la operación, por ejemplo, como sucede en el caso de un préstamo, donde cada cuota incorporará normalmente el interés acumulado.

Tipos de anualidades

Las anualidades pueden clasificarse de distinta forma. Por ejemplo, por el momento en que deben pagarse, se pueden catalogar tal que así:

• Vencida: El pago se hace al final del periodo acordado. Por ejemplo, a fin de cada mes.
• Diferida: El pago se hace en un periodo posterior, previo acuerdo entre las partes involucradas. Por ejemplo, cuando los gastos efectuados con la tarjeta de crédito en el mes de junio se pueden pagar hasta el quince de julio.
• Anualidad anticipada: El pago está programado al inicio del periodo, por ejemplo, al inicio del mes.

Por otro lado, de acuerdo a la certeza del pago, las anualidades pueden clasificarse como:

• Cierta: Los días exactos de los pagos son establecidos en un contrato, y por un periodo predeterminado.
• Eventual o contingente: El pago inicial o final se efectúa siempre y cuando se dé un hecho acordado anteriormente entre las partes involucradas. Por ejemplo, un seguro de vida que se activa cuando fallece el contratante.

Asimismo, tenemos otros tipos según su duración, puede ser vitalicia (mientras viva el rentista) o temporal (por un lapso determinado de tiempo).

Igualmente, existen las anualidades simples, cuando el periodo de pago coincide con el de capitalización. Por ejemplo, un alquiler que se paga cada quincena del mes.

Sin embargo, en el caso de una anualidad general, el periodo de renta no coincide con el de capitalización. Puede haber una renta por varios periodos capitalizables o varios periodos capitalizables que generan una renta. Supongamos el caso de un préstamo con capitalización trimestral, pero que genera cuotas mensuales.