Un unit linked es un producto financiero destinado al ahorro y la inversión. Dicho producto, además, se encuentra estructurado en torno a un seguro de vida.
Un unit linked, por tanto, es un seguro de vida. A través del cual se puede invertir el ahorro disponible en una cesta de fondos de inversión, bonos o acciones. Por un lado, parte del capital desembolsado se destina al pago de la prima del seguro, mientras que el restante, que suele ser mayor a la prima, se invierte en una cartera de inversión.
En el unit linked, el asegurado asume el riesgo de la inversión.
Este producto, además, incluye un seguro en caso de fallecimiento.
¿Quiénes pueden invertir en un unit linked?
Cualquier persona que desee ahorrar, así como rentabilizar su ahorro, puede invertir en un unit linked. Sin embargo, el potencial cliente de un unit linked es aquel ahorrador que, con la vista puesta en el largo plazo y teniendo en cuenta el riesgo que esto conlleva, desea realizar una rotación en sus inversiones e invertir en un producto diversificado.
Además, un producto con el que ya cuentas con un seguro de vida.
¿Cómo funciona un unit linked?
El funcionamiento de un unit linked se basa en las preferencias del cliente.
En este sentido, el producto ofrece todo tipo de herramientas para poder adaptar dicho producto a las preferencias del demandante. Por tanto, es el cliente el que decide el capital que aporta al fondo, la cuantía que aporta, la periodicidad de las aportaciones, así como los fondos de inversión en los que desea invertir. Además, teniendo en cuenta que el cliente contrata el producto, este puede realizar cambios en su estrategia de inversión las veces que desee, exceptuando situaciones en las que se cobra una pequeña comisión por los cambios realizados.
De esta forma, como decíamos, el cliente decide el dinero que desea aportar, cómo lo desea aportar, así como cuando desea aportarlo.
Fiscalidad de un unit linked
Para que un unit linked se extinga se deben dar dos circunstancias: que la persona contratante fallezca, o que el asegurado rescate el capital aportado.
En el primer caso, si el cliente fallece, los beneficiarios deberán tributar el capital por el impuesto de sucesiones.
Sin embargo, si es el cliente el que quiere realizar un rescate, este deberá tributar los rendimientos del unit linked, tributando únicamente el valor del seguro en el momento del rescate menos el capital aportado, por el IRPF.
Como decíamos, esta es la fiscalidad de dicho producto en España. En otros países, esta regulación puede no gozar de validez fiscal.
