El modelo CAPM (Capital Asset Pricing Model) es un modelo de valoración de activos financieros desarrollado por William Sharpe que permite estimar su rentabilidad esperada en función del riesgo sistemático.
Las Acciones ADR (American Depositary Receipt) son títulos que representan la propiedad de acciones no estadounidenses (ADS: American Depositary Share) depositadas en bancos estadounidenses.
El test de conveniencia MIFID (Appropriateness test) es un documento, en forma de cuestionario, que evalúa los conocimientos y la experiencia sobre los mercados financieros del inversor. El resultado del test de conveniencia es una relación de productos, adecuados para el cliente o no, según sus circunstancias.
Un fondo de inversión perfilado es un fondo que trata de adaptarse al perfil inversor del partícipe. Para ello, a través del estudio de su aversión al riesgo y la creación de una gama de fondo de inversión que cubra los distintos niveles posibles de riesgo.
Una sociedad gestora de carteras (SGC) es una empresa de servicios de inversión (ESIs) que posee facultades para prestar servicios de gestión de carteras de inversión de sus clientes en España.
Una Agencia de valores (AV) es una empresa de servicios de inversión (ESI) que posee facultades para prestar actividades de intermediación financiera y servicios de inversión por cuenta de terceros en España.
Una empresa de asesoramiento financiero independiente (EAFI) es una empresa de servicios de inversión (ESI) facultada para prestar el servicio de asesoramiento financiero en España.
Una Sociedad de valores (SV) es una empresa de servicios de inversión (ESI) que posee facultades para prestar actividades de intermediación financiera y servicios de inversión en España.
Una empresa de servicios de inversión (ESIs) es toda entidad autorizada en España para desarrollar actividades y servicios en los mercados de valores.
El documento de Datos Fundamentales para el Inversor (folleto DFI) es un documento que incluye la información esencial de un fondo de inversión. En Europa, es obligatorio ponerlo a disposición del inversor por parte de la gestoras de fondos.
El Plan de acción de los servicios financieros (PASF) es un programa de trabajo, aprobado en el año 1999 por la Comisión Europea, con el objetivo de crear un mercado financiero único en la Unión Europea.
El Sistema Europeo de Bancos Centrales (SEBC) es una organización formada por el Banco Central Europeo (BCE) y por los Bancos Centrales Nacionales de los estados miembros de la Unión Europea.
El Eurosistema es una organización formada por el Banco Central Europeo (BCE) y por los Bancos Centrales Nacionales de los estados miembros de la Unión Europea que han adoptado como moneda común el euro.
MIFID II (Markets in Financial Instruments Directive II) es la Directiva de la Unión Europea que actualiza el marco de transparencia y protección del inversor en los mercados de instrumentos financieros ya establecido con MIFID. Su entrada en vigor está prevista para el 3 de enero de 2018.
